经纪公司Motilal Oswal已将其Ambuja水泥的目标价格从750卢比降至600卢比。但是，这仍然表明比当前市场价格的522卢比有15％的上涨空间。尽管经纪公司已降低了目标价格。 ，它继续保持买入评级。
让我们看一下该公司修改其立场的三个关键原因。
1。实现和成本压力较弱
据该经纪公司称，降级目标价格的主要原因是由于实现薄弱以及运营成本的上涨所致。
该公司在其报告中补充说，在25季度，Ambuja Cement的合并EBITDA显着下降，该公司的同比下降了近49％，至89亿卢比。这比预期的要低得多，每吨EBITDA的同比增长56％至537卢比，远低于估计的848卢比。
此外，该公司在其报告中补充说，较高的运营成本，尤其是在Sanghi和Penna Cement等新收购的资产中，增加了收入的压力。
该公司在其报告中补充说：“该公司目前正在关注各种成本降低计划，因为它在其新收购的资产的过渡阶段导航。”
2。无机生长驾驶量，但要紧张
Ambuja Cements报告说，同比增长了17％，其一部分约为10％，这是由于Sanghi和Penna Cement的无机扩张驱动。
“目前，两家公司都处于过渡和升级阶段。我们期望收购的全部好处只能由26财年实现。”该经纪公司在其报告中说。
但是，管理层表示，预计工厂容量利用率将在26财年增加到70％以上。根据经纪公司，这一进展可能会提高效率，但目前，利润率处于压力下。
3。向印度南部的接触增加，价格保持沮丧
经纪公司在其报告中提出的另一个问题是增加了对水泥价格相对较低的地区的风险增加。
该经纪公司在其报告中指出：“尽管该公司实施了价格上涨，但由于价格压力，南部地区仍然是一个挑战。”
根据经纪公司的说法，这会影响整体盈利能力。 ACEM在南部的无机扩张尚未提供所需的财务上升，从而为公司的收入增加了进一步的压力。
Ambuja水泥Q3FY25性能
1月29日，Adani Group的一部分Ambuja Cement宣布了其截至2024年12月31日的季度的财务业绩。该公司报告说，25 Q3FY25 Q3FY的独立净利润增长了242％，达到1,758千万卢比，从514千万卢比中提高去年同一季度。此外，收入还增加了10％，达到4,8.5亿卢比，而第三季度FY24的收入也增加了4,422亿卢比。
此外，Ambuja水泥委员会批准了一项公开报价，以每股395.4卢比的价格收购东方水泥26％的股份。
Ambuja水泥的股票表现
在宣布第三季度结果后，Ambuja水泥的股价在500.20卢比的交易中下降了4.19％，在日内交易会期间。
最近五天，Ambuja水泥的股价在最近下降了9.98％。在过去的六个月中，它的下降了25.79％，在过去的一年中，股价下降了12.34％。
该公司的市值为110万卢比。它的52周高点为706.95卢比，现在股票徘徊在其52周低至453.05卢比的低点。
